Conseil en fusions & acquisitions dans le cadre de la vente d’un acteur industriel de services aux établissements de santé et d’hôtellerie

Description du mandat

Mandat de conseil financier exclusif conduit auprès d’un acteur industriel suisse spécialisé dans les services externalisés de blanchisserie pour les secteurs de la santé, de l’hôtellerie et de la restauration collective.
La société, créée entre 2010 et 2012, compte environ cent collaborateurs et dispose d’un outil industriel performant, combinant efficacité logistique et respect des normes environnementales.

La mission consistait à accompagner les actionnaires fondateurs dans la transmission de leur entreprise à un groupe européen disposant d’une forte expertise sectorielle, dans un objectif de croissance à long terme et de synergies industrielles.

L’opération a permis de pérenniser l’activité sur le territoire suisse, tout en offrant au repreneur un accès direct à un marché stable et attractif.

Enjeux clés

Les principaux enjeux portaient sur :

• la valorisation du savoir-faire technique et organisationnel développé au fil des années ;
• la mise en concurrence structurée d’acquéreurs stratégiques et financiers à l’échelle européenne ;
• et la préservation des emplois et du tissu industriel local dans un contexte post-pandémie.

Sur le plan économique, la transaction s’est réalisée sur la base d’un intervalle de valorisation cohérent avec les pratiques du secteur, soit entre 5x et 7x l’EBITDA, correspondant à une valeur des capitaux propres estimée entre 7 et 12 millions de francs suisses.

Approche et résultats

Le processus de vente a été entièrement structuré et piloté de manière concurrentielle, incluant la préparation des supports d’information, la qualification des contreparties, la supervision des due diligences et la négociation des accords finaux.

L’opération a conduit à :

• la réalisation d’une cession maîtrisée dans un environnement de marché exigeant ;
• la continuité des opérations industrielles et sociales ;
• et la création d’un partenariat industriel durable entre le vendeur et l’investisseur.

Cette transaction illustre la valeur ajoutée d’un accompagnement indépendant et rigoureux, combinant analyse stratégique, pilotage opérationnel et expertise transactionnelle au service des actionnaires.